64.当人人都在用AI挖因子，量化投资如何「不烧心」？

量化投资在公募基金领域正经历从多因子模型向多周期、多策略、低相关性框架的深度演进。通过将主动投资的基本面逻辑量化固化，并结合高频交易与另类数据，量化策略能够更全面地描述股票定价偏差，从而在不同市场环境下获取更稳定的超额收益。AI 与大语言模型显著提升了代码编写与研究效率，但策略的最终决策仍依赖于人的思维指引与风险控制。随着指数化投资进程加速，指增产品已成为投资者获取稳定 Alpha 的重要工具。公募量化团队凭借严格的合规风控与透明的持仓披露，在竞争激烈的市场中构建起差异化优势，正逐步通过技术迭代与算力投入，在蓝海市场中实现长期稳健的资产增值。